原创《政治关联、高管薪酬和内部控制有效性》：关于免费内部控制论文范文在这里免费下载与阅读,为您的内部控制相关论文写作提供资料。
【摘 要】 近年来,高管薪酬、内部控制问题一直是社会各方关注的热點,选取沪深两市房地产上市公司2010—2014年的非平衡面板数据,研究了政治关联、高管薪酬与内部控制有效性水平之间的关系,结果表明：第一,相对于非政治关联房地产企业,存在政治关联的企业其内部控制有效性水平显著高一些；第二,房地产企业高管薪酬对其内部控制有效性起着显著的正向影响；第三,政治关联对内部控制有效性的影响随着高管薪酬的不同而有所变化,高管薪酬越高,政治关联对内部控制有效性的正向影响越大,即高管薪酬在政治关联对内部控制有效性的积极影响中起着正向调节效应.
【关键词】 政治关联； 高管薪酬； 内部控制； 调节效应
【中图分类号】 F276.6 【文献标识码】 A 【文章编号】 1004-5937（2017）01-0089-05
一、引言
近年来,房地产行业已经逐渐成为我国经济的重要组成部分和影响民生的关键产业,但在发展过程中也同时暴露出行业中的许多问题.首先,由于房地产企业的行业特点导致其资金占用量大、工程量大、环节复杂且开发期长,房地产的开发往往与金融行业紧密相连,这就使得房地产企业在资金管理、风险与开发成本控制的有效性方面备受社会各界的关注[1].其次,房地产行业存在一味强调项目的开发与快速的扩张而忽视内部管理和成本控制的问题,因此许多房地产企业在光鲜的利润金额背后潜伏着极大的风险[2].这些问题要想得到解决,除了必要的行业优化外,企业要立足于自身,加强监督,加强风险管理与内部控制,只有从根本上提高内部控制水平才能使企业有足够的能力应对并抵抗风险继而促进企业的可持续发展.最后,国家一直以来对房地产企业的宏观调控政策成为其面临的最大不可控的外部风险.综上所述,房地产企业的当务之急是解决怎样建立和完善企业内部控制制度,从而使自身能够防范或充分应对各种风险.
除此之外,相对于其他行业而言,由于监管限制以及复杂的环境因素,房地产行业更易受到国家政策的导向影响.土地资源是房地产企业赚取利润的关键,因此,供应土地资源的政府由此也会对房地产企业产生更复杂的影响,与政府之间的“关系”也直接决定了这个行业的“门槛”[3].基于以上种种考虑,本文试图着手进行房地产企业政治关联与内部控制有效性方面的研究.
二、理论分析与研究假设
(一)政治关联与企业内部控制有效性
社会资本理论认为,企业高管的政治关联在当前社会中可以为企业争取积极有利的制度性资源,被视为一项十分重要的社会资本.在转型经济发展的大背景下,企业借助政治关联机制,能够加强与政府的“沟通”效率,在此前提之下,可以得到诸如：市场准入、政府补贴、外部融资等各种稀缺资源.依照社会资本互惠交换原则,高管的政治关联要想起到“资本”作用,也势必要承担对政府的一定的回报责任.此外,早在2008年,财政部等五部委共同发布的《企业内部控制基本规范》,成为推动企业内部控制制度建设的重要举措.企业高管要借用政治关联实现与政府的有效“沟通”,继而获取各项制度性“稀缺资源”,在“互惠”“回报”的考虑下,就更有可能倾向于积极响应政府号召,在企业的各项微观企业运营决策中,注意强化和提升企业的内部控制效力[4].
基于利益相关者视角,站在企业的角度,政治关联作为一种重要的外部社会关系,如果处理良好,能够给企业带来极大的便利.但是,不容忽视的是,企业得到的资源和便利虽然能够带来新的发展机遇,但与此同时,企业也要面临由此导致的更大的风险,此时内部控制的重要性就更为凸显了.因此,为了尽力把风险控制在合理范围内,企业主观上会更加重视内部控制的治理作用,积极致力于自身内部控制系统的建设与完善,从而使企业内部控制的有效性得到提升[5].
另一方面,对于企业具有政治背景的高管,由于其过去或现在是政协委员或者各级人大代表,或者在政府各部门任职,具有一定的行政级别,出于升迁或连任的动力驱使,这些政治关联高管也会致力于发挥自身的管理职能,进而使企业内部控制有效性得到提升[5].
结合以上的分析认为,政治关联对企业内部控制有效性在更大程度上是发挥了“支持之手”的作用.由此,提出假设1.
假设1：政治关联企业内部控制有效性显著高于非政治关联企业.
(二)高管薪酬与企业内部控制有效性
在现代企业制度两权分离的背景之下,经营者受企业所有者的委托,掌握着企业的经营权,能够对企业日常的生产经营活动实施管理.经营者往往根据企业的内部职能结构,将与企业经营相关的执行权分派到各职能部门,他们自身,则在整个管理过程中进行总体的监督和控制.因此,企业高管作为掌握绝对经营管理权的一方,在企业的正常运转中就起到了至关重要的作用,他们对内部控制的态度直接决定了内部控制是否能够在企业的日常经营中正常运行.在两权分离的情况下,所有者和经营者之间产生的委托关系,可能会出现道德风险和逆向选择,这就使得经营者所做出的决策可能会有悖于所有者的利益需求.为了避免所有者与经营者之间由于存在的目标函数不一致所导致的利益冲突,所有者一般会采取合理的方式对经营者实施有效的激励,同时会采取相应的监督措施来约束经营者的决策行为,这就是所谓的激励机制.不同的激励机制会带来不同程度的激励效果,企业在设计内部控制制度时,就应当相应考虑到这一点,以求能够在优化激励措施的前提下,使之发挥最有效的激励作用.一般而言,与普通员工相比,企业高管的薪酬水平往往会高出许多,这部分薪酬溢价实际上可以被看作企业对其承担的风险所给出的补偿和回报[6].总之,站在所有者的角度来看,需要完善的、健全的内部控制,来帮助他们对高管人员的某些趋利性行为进行相应约束,而要使得高管愿意积极主动地致力于企业内部控制的建立健全,则是以合理、良好、有效的激励政策的制定为前提的.从较为典型的企业内部控制失效案例来看,其内部控制有效性水平之所以低下,究其原因,主要是由于高管人员的积极性和动力不足,从而没能发挥其在内部控制中应有的作用,结果使得企业的内部控制或流于形式,或形同虚设,起不到应有的作用,自然也就谈不上内部控制积极有效.
内部控制论文参考资料：
结论：政治关联、高管薪酬和内部控制有效性为适合内部控制论文写作的大学硕士及相关本科毕业论文，相关内部控制五要素包括开题报告范文和学术职称论文参考文献下载。
