原创《基于互联网视角的企业PN融资模式》：这是一篇与融资论文范文相关的免费优秀学术论文范文资料,为你的论文写作提供参考。
摘 要：本文从小额贷款公司发展现状出发,探讨了P2P与小额贷款公司合作发展的必要性和可行性,归纳出可运行的基本模式.
关键词：P+N模式；P2P
一、小额贷款公司发展现状
小额贷款公司经历了几年的高速发展,由于经营区域、融资限制等监管政策的制约,已逐步遇到发展瓶颈.同时,小额、分散是风险控制的原则理念,但由于传统思维和经营的惯性,大部分小贷公司的业务仍以大额信贷为主,风险较为集中,不良贷款的上升,直接影响了小贷公司的后续持续稳健经营.另一方面,以P2P为代表的互联网金融的高速发展已是不争的事实,未来互联网金融将会在金融市场中占有十分重要的一席之地已经成为共识.因此,小贷公司如何与P2P相结合成了小貸公司经营模式转型的重要方向.
二、P+N模式产生的原因
随着小贷公司的经营瓶颈逐步被打破,而其触网也在加速推进.在部分省市的金融办出台的关于小贷公司规范管理经营的若干意见中,明确指出支持优质小贷公司与互联网P2P平台开展业务合作,符合条件的可的开展资产证券化、贷款管理等表外业务,这对于推动小贷公司转型以及互联网金融发展意义重大.P+N 模式就是结合P2P平台与小贷公司的优势,即P2P平台与小贷公司进行合作,来发挥双方的优势,解决外部融资渠道不畅的情况,部分小贷公司通过类资产证券化的方式进行融资.通过推动P2P与小贷公司合作,可共建资产生态圈,有利于提高P2P的风控能力.
三、小贷与P2P合作的必要性与可行性
1.可行性
小额贷款公司与P2P 网贷公司有很多共性,如对象平民化,贷款额度小,准入低端化,申请门槛低.长期以来,小额贷款公司被喻为“平民银行”,而被称作“草根”金融的 P2P 信贷,准入条件更加宽松,同时借贷便利化,放贷速度快.小额贷款公司融资手续简便、操作灵活,利息双方协商决定,而 P2P 信贷借助网络转变为高效便捷的“一站式”服务,借款过程中的借款人发布借信息、借贷款双方商定借款利率、资金发放与归还商定、信息审核等一系列流程均通过互联网实现,整个过程通常不超过三天,更是实现了足不出户就可以解决融资问题.
2.必要性
第一,对于投资端而言,小额贷款的核心是小额、分散,通过互联网平台,对接小而散的融资客户群体,可以低成本、快速地获取大量的小额借款需求,促成产品标准化、流程化,提高处理速度,并通过大批量的客户来弥补单一金额较低的不足,以量取胜,使得网点负担大大减轻,从而使得面向小额、分散的转型变成可能.
第二,对于地域端而言,借助互联网,绕开区域机构限制,不用再受当地牌照资源的限制,使得跨区域经营变相实现,可以不再需要通过设立分支网点的方式扩展区域,以办事处或者其他形式保留小规模的业务尽职调查团队,可以实现全国区域内的业务覆盖.
第三,对于融资端而言,通过平台融资,民间资本力量庞大,积少成多,小贷公司不会再受制于资本金限制,可以通过担保、增信等措施,筹措利率较低的资本金,寻找可持续融资且利率较低资金,建立稳定长期的合作关系.
四、小贷与P2P合作模式
1.融资端合作模式
小贷公司与P2P平台在融资端的合作模式可以与采用线上线下结合模式的P2P平台合作.首先,小贷公司先于采用线上线下相结合模式的P2P公司建立合作关系；其次,小贷公司利用自身对本地经济环境、行业现状较为熟悉,在利用本地的优势负责开拓客户与项目,并进行尽职调查,将符合风险偏好的项目储存在自身项目库中；最后,在自有资金较为充足时,优先考虑使用自有资金的放款；而当自有资金不足时,可将项目推荐至P2P平台,由P2P平台推荐至网站投资人进行融资.这一合作模式下,小贷公司主要通过信贷管理费等收益,具体的收益分成需与合作平台进行洽谈.
2.投资端合作模式
随着P2P平台的大量涌现,对于投资人的争抢也进入了白热化,一方面,部分P2P平台利用自身的大数据技术或对行业和客户的了解,积累了一定数量的优质贷款客户,另一方面可利用自身的技术或基于对行业和客户了解开展风控.但由于市场竞争的白热化和推广力度不高,而投资人数和金额不足,其交易规模一直徘徊不前,无法高速扩张.因此,产生了这样一种合作基础：利用P2P平台自身的大数据手段或对行业、客户的了解,P2P平台对小额分散的借款人进行审核后,将符合一定风控标准的资产包以资产证券化的方式,整体转让给小贷公司或进行委托小贷公司贷款,由小贷公司进行对整个资产包和大额借贷进行二次的风控审核后,进行放贷.考虑到风险可控,必须遵循收益与风险对称匹配的原则,债权包的转让不可由小贷公司完全承担风险,必须由对方承诺以第三方担保或风险保证金的方式承担,这样在不良贷款发生后,小贷公司享有优先偿还权,一定不良比例首先由P2P的保证金覆盖,双方可以依照一定的收益分配比例进行利益共享.
结论
小贷公司由于监管政策及融资渠道的限制,导致其发展面临着瓶颈,另一方面以 P2P 为主的互联网金融的高速发展已是大势所趋,通过与 P2P 平台开展合作是小贷公司转换经营模式,突破瓶颈的可行路径之一.可通过投资端进一步扩展客户,也可通过融资端的债权转让提升资产的流动性.但需要指出的是,小贷公司与 P2P 平台相结合同样具有风险,需要切合本地、本公司和各 P2P平台的业务特点,摸索出适合自身的经营转型方向.
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融资论文参考资料：
结论：基于互联网视角的企业PN融资模式为关于融资方面的论文题目、论文提纲、融资论文开题报告、文献综述、参考文献的相关大学硕士和本科毕业论文。
